Une obligation fiduciaire imposant au fiduciaire d’exercer le niveau de compétence, prudence, diligence et jugement éclairé que la relation et les circonstances exigent raisonnablement lorsqu’il gère les affaires ou les actifs du bénéficiaire.

Principe

Assurer une gestion responsable en imposant une norme de compétence et de soin objective et sensible au contexte, adaptée au rôle du fiduciaire, à son expertise et à la complexité des tâches confiées.

Démonstration

Un administrateur doit prendre des décisions éclairées en recherchant les informations pertinentes, en procédant à des enquêtes raisonnables et en documentant les délibérations avant d’approuver une acquisition majeure ; un fiduciaire doit de même investir en tenant compte du risque, de la liquidité et des finalités du trust.

Mauvaise application

Confondre le devoir de diligence avec des garanties absolues de succès, ou appliquer une norme uniforme indépendamment de l’expertise du fiduciaire, des informations disponibles ou des protections de jugement commercial prévues par la loi.

Conséquence

Appliqué correctement, le devoir de diligence réduit la gestion négligente, favorise une prise de décision éclairée et fonde la responsabilité ou les réparations lorsque la mauvaise gestion due à une imprudence cause un préjudice aux bénéficiaires.

Inversion

L’inverse est une gestion imprudente, non informée ou négligente, où les décisions sont prises sans enquêtes raisonnables, documentation ou prise en compte des risques prévisibles pour les intérêts des bénéficiaires.

Limite

S’exerce dans le cadre de la relation fiduciaire et est façonné par les attentes propres au rôle, les normes statutaires et des doctrines (comme la protection du jugement commercial) qui peuvent limiter la responsabilité pour des risques commerciaux raisonnables.

Tension sémantique

Tension entre une norme objective (ce qu’un fiduciaire raisonnable ferait) et la prise en compte de l’expertise subjective ou du recours à un conseil professionnel ; distinguer la surveillance négligente du risque commercial admissible nécessite une analyse factuelle précise.

Synthèse

Le devoir de diligence fiduciaire réduit l’obligation générale d’agir de manière responsable à une attente sensible au contexte de prise de décision informée, diligente et techniquement compétente pour protéger les intérêts du bénéficiaire.